金健米业：银行控股 加速爆发

 

    金美林投资

 

    金健米业（600127）：金健米业大股东是中国农业银行下属的常德市分行，独特题材带来巨大想象空间。2006年6月，金健米业公司原大股东常德市粮油总公司所持股权被依法拍卖，中国农业银行常德市分行最终以每股1.59元价格取得公司1.46亿股股权，成为第一大股东，这使得公司具备了极为罕见的银行控股题材。公司目前已经完成股改，中国农业银行所持1.46亿股股权市值将近10亿元，而原始成本仅为2.24亿元，不但完美地解决了粮油公司欠款问题，而且在短期内实现了资产的大幅增值。从资产管理角度分析，中国农业银行并不会长期参与公司管理，在适当时候出售公司股权的可能性非常大，这就意味着金健米业具备了比较重大的重组题材，带来新的市场想象空间。

 

    公司是我国粮食系统的第一家上市公司，是首批农业产业化国家重点龙头企业、“十五”第一批国家级科技创新型星火龙头企业、全国优秀食品工业企业、国家水稻工程优质米示范基地。公司生产的“金健”牌系列精米在国内具有很高的品牌优势和市场占有率，被评为“全国用户满意产品”、“全国放心粮油产品”。公司近年来积极进行产业结构的调整，逐渐淡出了普通粮油产品的生产销售，全力发展利润空间大的中高档优质产品，新增了保健食品“米胚降血脂保健油”，改进了“保鲜米粉”的抗返生技术，使公司的发展潜力得到充分挖掘。由于国家对三农问题给予了极高的重视，一系列扶持农业的政策正在陆续出台，为公司的持续快速发展提供了良好外部环境。

 

    公司在重点发展农业主业的同时，还积极介入医药和地产领域，多元化发展提高了公司的抗风险能力。公司药业总资产达2.02亿元，拥有湖南临澧和德山两个药厂，并且全部通过了国家GMP认证，产品生产关键设备与检测设备均从国外引进，产品包括一个国家I类新药、三个国家II类新药在内的35个输液剂品种。目前，公司PP瓶大输液的年生产能力达到5000万瓶，非PVC软袋输液达到1500万袋，处于全国领先水平。药业三期工程技改完成后，整个药业有7条生产线，盈利前景极佳。此外，公司积极进军地产业，公司以“晓岛”土地使用权增资湖南金恒房地产公司，紫菱花园等地产项目开始启动，有望成为公司重要的利润增长点。公司持股27%的三江电力凭借着低廉的水力发电成本，毛利率达60%，未来收益有望持续稳定增长。

 

    该股具备银行控股、农业龙头等多种题材，特别是目前电力股出现集体狂飙，而该股潜在的电力题材却被市场忽视。从走势上看，该股一直呈现缓慢的通道式上扬，成交量反复放大，主力资金反复建仓迹象明显，但极富耐心，多方能量一直处于积蓄之中，周一一举拉出长阳，多方能量极为充足，后市向上强势突破，持续加速上攻，可积极关注。

 

 

 

美利纸业：林纸一体项目打开增长空间

 

    德邦证券

 

　　公司是我国西部地区重要的造纸企业，主要产品为书写纸、胶版纸等中高档文化用纸及箱板纸、瓦楞原纸，产能总和为26万吨。公司在目前以文化纸为主的业务结构下，产销较为稳定，主要产品的产销率都在95%以上，市场占有率为2.40%。央企中冶集团获得公司第一大股东美利集团100%的股权，从而成为公司的实际控制人。中冶集团入主后为公司向国开行贷款提供提保，同时中冶集团所拥有的造纸资源及其作为央企所具有的资源支配优势、渠道影响力都将为公司未来长远发展构建强大的平台。公司的林纸一体化项目总投资45亿元，主要内容为建设年产26万吨涂布白卡纸和15万吨涂布印刷纸生产线各一条，配套建设杨木化机浆30万吨、造纸原料林50万亩以及两台5万千瓦热电联产自备机组。26万吨涂布白卡纸和15万吨涂布印刷纸生产线的投产，将丰富公司的产品结构，大幅提升产能，从而使业绩快速增长。预计杨木化机浆及白卡纸项目将与07年中期投产，50万亩速生林今年进入轮伐期，随着项目的逐步达产，公司将进入业绩高速增长期。我们预计，06年由于生产成本的上升与费用增加公司业绩较上年有所下降，07-08年随着林纸一体化项目的逐步投产，公司业绩将出现快速增长，主营收入及净利的复合增长率分别为76%与95%。建议中线介入。

 

 

 

*ST天桥：低价奥运科技 短线走势趋强

 

   杭州新希望

 

    低价股S股以及ST股的疯狂之后，市场逐渐进入高指数时代，目前两市个股加权平均股价已经超过11元，而科技股板块中绝大多数依然保持在低价位水平，总体上看是目前市场上最后一个洼地效应显著的板块，一旦市场火暴行情得以延续，建议关注科技股的后期崛起机会，操作上可关注（600657）*ST天桥，该股将有望受益于北京奥运的信息化建设，作为低价品种后市有炒作空间。

 

    奥运信息题材 市场瞩目对象

 

    公司是国家级火炬计划软件产业基地骨干企业，我国电子政务领域龙头企业，加大软件主营业务投入，扩展业务经营内容，并积极拓展欧美以及日本的软件外包市场，已成为科技部认定的中国软件欧美出口工程试点企业、IBM核心技术服务供应商。公司控股80%的北京北大青鸟商用信息系统有限公司继05年取得国家保密局颁发的甲级涉密资质后，又于06年8月重新取得了信产部颁发的系统集成一级资质，至此，青鸟IT业务团队，通过集中整合，重新获取了各项开展IT业务的重要资质，前景看好，公司作为北京当地上市公司、我国电子政务领域及软件业的龙头企业，将有望受益于北京奥运的信息化建设，近期市场旅游与北京奥运概念随着黄金周的临近而炒作升温，该股也有望获得关注。

 

    外资背景 技术优势张显

 

   开发的IC卡系统广泛应用于电子、航天、金融、IC卡身份证等领域，校园IC卡、金融卡业务等项目占有率居于市场前列，开发了北大青鸟智能楼宇集成系统，被建设部授予“建设智能化系统集成”资质，凭借在业内的技术优势，公司被外资集团所关注，并积极携手合作，近年来与埃森哲、毕博等知名国外咨询公司合作，为客户提供从信息化方案咨询规划、业务应用系统设计开发、应用系统集成、主机/网络/存储系统集成、设备供货、售后服务、培训等不同层次、方面的服务，同时将公司的技术实力与众多著名国外厂商(如，IBM、Cisco、HP、SUN、APC、BEA、Mercury)的产品与方案有机结合，成为这些厂商中国区业务的重要合作伙伴，有利于公司在主业方面的长远发展以及扩大知名度巩固市场。

 

    短线技术趋强

 

    二级市场上，该股作为奥运科技股，属于近期的热点炒作对象，其筹码才长期由风格凶悍的民间资金把持，股性非常活跃是目前市场上激进者操作的好品种，该股短线连续收出两根阳线，技术指标一致趋强，后市有望突破性上涨。

 

 

 

辽通化工：爆增300% 定向增发6亿

 

     东方证券

 

　　周一大盘延续上周五强势跳空高开，随后指数不断稳步上扬，并再创新高向3700点迈进，且成交量也有放量的配合，个股呈普涨态势。整体来看，大盘前期经过快速调整后市场浮筹得到有效清洗，市场做多动能再次聚集，预计后市大盘仍将保持振荡上扬的强势运行格局。

 

　　周末我们向投资者重点推荐的陕西金叶周一大幅跳空高开，并在盘在冲击涨停，其目前不到7元多的股价后市继续上涨潜力巨大。而盘面上，沈阳化工开盘即巨单封住涨停，我们向推荐者挖掘到其兄弟个股也是化工龙头辽通化工（000059），公司第一季度增长300%，并且还将定向增发60000万股扩产。

 

　　根据公司最近发布的公告称，公司拟增发不超过60000万股投向45万吨乙烯及附属项目，该项目总投资不超过130亿元。而辽通化工控股股东——辽宁华锦化工（集团）有限责任公司目前通过位于辽宁省盘锦市的下属子公司——盘锦乙烯有限责任公司，拥有16万吨/年乙烯生产能力。华锦集团已将乙烯改扩建工程列为“十一五”重点建设工程。由于盘锦乙烯现有乙烯产能不能满足市场需求，此次辽通化工增发筹资意味着乙烯改扩建工程进入实质性实施推进阶段。面对良好的市场前景和大股东低成本的原油支持，公司建成45万吨乙烯项目后有望为公司带来巨额的收益。

 

　　二级市场上，该股在上周五企稳后重返上升通道，同时均线支撑良好。周一该股强势跳空高开，从趋势上看将继续向上拓展新间。该股第一季度爆增300%，发展势头良好，更值得关注的是，该股近期的拟定向增发60000万股扩产，更是有望为公司带来快速发展。

 

 

 

上港集团：整体上市 机构哄抢

 

      汇正财经

 

    整体上市和资产注入题材是今年行情的核心热点之一，沪东重机公布整体上市方案后股价从30元起步直上100多元，充分说明该题材所具备的极强爆发力。上港集团（600018）公司是我国首个完成整体上市的港口类上市公司，2006年度净利润达到29.6亿元，目前总市值居两市第七位，包括多家QFII在内的主力机构大举抢筹，后续行情值得投资者重点关注。

 

    热点题材一：整体上市题材，资产重组正在展开。

    上港集团（600018）去年10月份通过换股吸收合并上港集箱方式成功上市，成为我国港口业第一家整体上市公司。公司完成整体上市后开始加大旗下资产整合力度，逐渐将上海港盈利能力突出的优质资产置入上市公司，推进了上海洋山一期、洋山二期码头合并运作。值得注意的是，公司近期对上港物流增资24.1亿元，随后将与物流相关的所有业务转让给上港物流，完成了旗下物流业务的全盘整合，进一步提升了营运效率。公司近期的资产重组速度明显加快，这表明整体上市之后公司关联交易大幅降低，业务流程得到极大改善，随着重组的深入，极有可能将上海港所拥有的大部分优质资产注入上市公司。整体上市和资产注入题材是今年行情的核心热点之一，沪东重机公布整体上市方案后股价从30元起步直上100多元，因此有理由相信已经处于整合中的整体上市龙头上港集团也将得到主力的大举追捧。

 

    热点题材二：全球第三大港口，绩优蓝筹。

    公司地处“黄金水道”和“黄金海岸”的交叉点，是我国大陆地区最大的港口集团，连续四年保持了集装箱吞吐量世界第三，货物吞吐量已经居世界第一。集团已开辟遍布全球、国际直达的美洲、欧洲、澳洲、非洲以及东北亚、东南亚等地的班轮航线200多条，目前，集装箱月航班密度已达1993班，内支线集装箱航班达到1007班，成为中国大陆集装箱航线最多、航班密度最高、覆盖面最广的港口。全球最大的20家船公司已进驻上海，在上海设立子公司或办事处的外国航运公司已逾80多家。公司去年完成集装箱吞吐量2171.8万标准箱，同比增长20.1％，货物吞吐量首次突破3亿吨大关，完成3.03亿吨，同比增长13.1％。公司实现主营业务收入124.84亿元，同比增长13.59%，主营业务利润58.57亿元，同比增长11.96%，实现净利润29.63亿元，同比增长18.33％。公司计划2007年集装箱吞吐量完成2500万标准箱，货物吞吐量3.4亿吨；实现主营业务收入155亿元，净利润达到33亿元左右，发展态势极为迅猛。

 

    热点题材三：股指期货利器，主力机构哄抢。

    公司整体上市后总股本达到209.9亿股，目前总市值超过2300亿元，居两市第七位，成为权重最大的港口运输股，在股指期货时代将具备独特的战略投资价值。公司独特的港口垄断优势得到了主力机构的青睐，2006年年报显示前十大流通股东全部为机构投资者，其中包括花旗集团、汇丰银行在内的三家QFII，而中国平安的持股总量更是超过了5600万股，表明对其未来发展的积极看好。

 

    热点题材四：放量创新高，持续爆发在即。

    二级市场上，该股整体上市后呈现明显的逐级爆发态势，每一个整理平台之后都会出现一轮强势上攻行情。该股目前已经在10元附近构筑新的攻击平台，周一放量创出近期新高，强势突破行情已经展开，后市有望连续爆发，建议投资者重点关注。

 

    三、 潜力股推荐　

    上港集团（600018）是我国第一家实现整体上市的港口类公司，目前已经成为全球第三大港口，去年实现净利润29.63亿元，预计2007年净利润将达到33亿元左右，发展态势极为迅猛。公司目前总市值居两市第七位，在股指期货时代将具备独特的战略投资价值，得到了包括多家QFII在内的机构投资者的青睐。该股目前已经在10元附近构筑新的攻击平台，周一放量创出近期新高，后市有望连续爆发，建议重点关注。